9月6日，张之洞在大别山下找到厂址，长600丈，广100丈，南枕山，北滨汉，西临大江，与省城对岸。

惟需筑地基9尺，并增高堤防以防水淹。

即在当地设铁厂，枪厂和炮厂。

洋师以为须3年，张之洞估计最快由购地，筑基，修堤，造路到开炉须时2年。

1893年，张之洞建立了由铁山到江边石灰窑的铁路，运输矿石，全长18公里，为湖北省第一条铁路。

1894年4月23日，张之洞电俄德奥荷四国大使许景澄，炮坯已由信义洋行购置4尊，请购枪坯200枝及枪身木壳材料，以便仿造，厂已落成，等待开工。

1894年6月14日，制枪厂不慎，引发大火，将房屋及设备全部烧毁。

1895年，侍读学士文廷式上书，谓湖北枪炮厂不可半途而废，因当时开办经年而无成效，局员，司事，工匠均被裁撤，其时张之洞兼任两江总督，仍请其掌理湖北枪炮厂事宜，7月，张之洞又呈奏扩厂，改换被火机器，增制无烟火药等，共需200万两。

1895年8月开，始小量生产，冬季重建完成，开始生产，仿造德国出品的1888式委员会步枪，因为是仿德m1888式，所以定为88式，其全称为7.92毫米88式毛瑟步枪，使用圆弹头，即大名鼎鼎的汉阳八八式步枪，因枪管上有一层护木套，又称“老套筒”。

1896年，开工生产，第一年生产1300支步枪。

1900年，义和团运动，光绪和慈禧太后出京逃避，张之洞拨湖北枪炮厂生产之小口径毛瑟步枪三千枝，无烟子弹五十万发，洋制黑药子弹五十万发，运往陕西，交付于岑春萱，供其募勇勤王，徐建寅为张之洞邀请，担任汉阳钢药厂总办，试制无烟火药。

1901年，徐建寅试制棉质无烟火药成功，正拟大量生产时，不幸在配药时引爆，以身许国，另有16名员工一起殉职。

1911年武昌起义，战事激烈，起义军包括汉阳厂的工人们用自己制造的枪炮轰击清总督府，总督瑞方挖墙爬洞丧家犬般的逃窜。

至此终于推翻了清王朝的封建统治，中华民国成立。

民初，军阀混战，各据一方，大力扩充实力。

湖北兵工厂先后归属鄂督军政府，北洋政府陆军部。

民国五年，从上海兵工厂运来制造机器170多部至汉厂。在刘庆恩、杨文恺、沈凤铭几任总办的经营管理下，整顿和恢复了生产。

民国十四年2月，汉阳兵工厂电机分厂开工生产，将蒸汽动力改为电力，由兵工厂发电厂两台交流发电机供电。

吸取和采用了一些西方资本主义大工业的科学管理办法，实行包工制，论件计值。

对汉厂的兵器质量事故处理的相当严厉，同时奖励也很优厚。

使企业管理和生产都有较大的进步与发展，制枪机器由清末的34种360部增至640部。

民国六年，新增炮弹机，袁世凯为维系统治，实行炮和炮弹分两地制造，以便分而治之。

将此项制炮弹机移至河南巩县，设立分厂，生产炮弹。

同时汉阳兵工厂生产仿造了一些新的军械，如，民国四年秋由刘庆恩试制成功的每分钟发射子弹60发的中国第一支自动步枪。

制成了射程800米每分钟发射600发子弹的伯格曼式手提机关枪、路易士轻机关枪、攻城炮、迫击炮、马克沁机枪。

仿造了美国勃朗宁1917式机关枪，射程2000米，性能良好，吴佩孚甚为满意，因民国十年十月十日试制成功，故称三十节机关枪。